Quick commerce ได้เปลี่ยนผ่านจากการแข่งขันด้านความเร็วที่ได้รับการอุดหนุนจากเงินร่วมลงทุน มาสู่อุตสาหกรรมโลจิสติกส์ระดับโลกที่มีมูลค่ากว่า $155 พันล้านดอลลาร์ โดยขับเคลื่อนด้วยศูนย์ไมโครฮับอัตโนมัติและการควบคุมเศรษฐศาสตร์ระดับหน่วยอย่างเข้มงวด DoorDash รายงานยอด Marketplace GOV ที่ $102.0 พันล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2025 จากคำสั่งซื้อ 3.2 พันล้านรายการ ขณะที่ Instacart มียอดธุรกรรมรวม (GTV) อยู่ที่ $37.22 พันล้านดอลลาร์ จาก 338.8 ล้านคำสั่งซื้อ ในเวลาเดียวกัน Delivery Hero ได้ขยายธุรกิจ quick commerce สู่ระดับ €7.5 พันล้านยูโรในยอด GMV ผ่านเครือข่าย Dmart ราว 800 แห่ง ข้อมูลด้านล่างนี้รวบรวมมาจากรายงานทางการของ ก.ล.ต. สหรัฐฯ (SEC) เอกสารรายงานนักลงทุน และงานวิจัยโลจิสติกส์ค้าปลีกจาก DoorDash, Instacart, Delivery Hero, Coresight Research และ eMarketer
TL;DR
- มูลค่าตลาด quick commerce ทั่วโลกคาดว่าจะเติบโตเกินกว่า $155 พันล้านดอลลาร์ในปี 2026 (eMarketer)
- DoorDash มี Marketplace GOV แตะ $102.0 พันล้านดอลลาร์ในปีงบประมาณ 2025 เติบโตขึ้น 27% เมื่อเทียบรายปี (DoorDash Form 10-K)
- DoorDash จัดส่งคำสั่งซื้อสำเร็จ 3.2 พันล้านรายการในปี 2025 เพิ่มขึ้น 23% จากปี 2024 (DoorDash Form 10-K)
- สมาชิก DashPass ที่ใช้งานอยู่มีมากกว่า 22 ล้านราย ณ สิ้นปี 2024 และเติบโตต่อเนื่องในปี 2025 (DoorDash Form 10-K)
- สมาชิก DashPass สร้างคำสั่งซื้อหมวดของชำและของใช้จำเป็นในสหรัฐฯ ของ DoorDash คิดเป็นประมาณ 75% (DoorDash Form 10-K)
- มูลค่าธุรกรรมรวม (GTV) ของ Instacart อยู่ที่ $37.22 พันล้านดอลลาร์ในปี 2025 เพิ่มขึ้น 11% เมื่อเทียบรายปี (Instacart Form 10-K)
- Instacart จัดส่งคำสั่งซื้อสำเร็จ 338.8 ล้านรายการในปี 2025 เพิ่มขึ้น 15% จากปี 2024 (Instacart Form 10-K)
- Delivery Hero ทำยอด GMV ในกลุ่ม Quick Commerce ได้ €7.5 พันล้านยูโรในปี 2025 และตั้งเป้าที่ €10 พันล้านยูโรในปี 2026 (Delivery Hero IR)
- Delivery Hero ดำเนินงานเครือข่ายไมโครฮับ Dmart ประมาณ 800 แห่งทั่วโลก (Delivery Hero IR)
- จำนวนรายการสินค้าใน dark store เฉลี่ยอยู่ที่ 2,000 ถึง 3,500 รายการที่หมุนเวียนเร็ว (Coresight Research)
- Dark store ที่มีประสิทธิภาพสูงใช้เวลาหยิบสินค้าเพียง 2 ถึง 4 นาทีต่อหนึ่งคำสั่งซื้อ (Coresight Research)
- ต้นทุนการจัดส่งช่วงสุดท้ายคิดเป็น 45% ถึง 53% ของค่าใช้จ่ายการส่งสินค้าทั้งหมด (Coresight Research)
- รัศมีการส่งสินค้าในเขตเมืองอยู่ที่ 1.5 ถึง 3.0 ไมล์ เพื่อรักษาเวลาการจัดส่งไม่เกิน 30 นาที (Coresight Research)
- ยอดซื้อเฉลี่ยต่อครั้งของ quick commerce อยู่ที่ $22 ถึง $35 เทียบกับ $85 ถึง $110 ในการซื้อของชำออนไลน์แบบดั้งเดิม (eMarketer)
1. ขนาดตลาด Quick Commerce ระดับโลกและเครือข่าย Dark Store
Quick commerce ได้ยกระดับจากการทดลองสู่การเป็นเสาหลักสำคัญของการค้าปลีกสมัยใหม่ที่มีขนาดธุรกิจมั่นคง Delivery Hero บันทึกยอด GMV ฝั่ง Quick Commerce ได้ €7.5 พันล้านยูโรในปี 2025 และคาดว่าจะเข้าใกล้ระดับ €10 พันล้านยูโรในปี 2026 โดยมีสาขา Dmart ในเมืองประมาณ 800 แห่ง แทนที่จะสร้างคลังสินค้าขนาดใหญ่ชานเมือง ผู้ประกอบการเลือกวางสินค้าไว้ห่างจากผู้บริโภคเพียงไม่กี่นาที สามารถดูบริบทการค้าปลีกดิจิทัลเพิ่มเติมได้ที่ สถิติอีคอมเมิร์ซ ของเรา
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| GMV ของ Quick Commerce ใน Delivery Hero (2025) | €7,5B | Delivery Hero IR |
| คาดการณ์ GMV ด้าน Quick Commerce ของ Delivery Hero (2026) | ~€10,0B | Delivery Hero IR |
| จำนวนสาขา dark store Dmart ทั่วโลกของ Delivery Hero | ~800 | Delivery Hero IR |
| สัดส่วน Q-Commerce ในยอด GMV รวมของ Delivery Hero (Q1 2026) | 18% | Delivery Hero IR |
| ยอด GMV รวมทั้งกลุ่ม Delivery Hero (FY 2025) | €49,2B | Delivery Hero IR |
| สัดส่วน GMV จากลูกค้าที่สั่งซื้อสินค้าหลายหมวดหมู่ใน Delivery Hero | 55% | Delivery Hero IR |
| คาดการณ์ขนาดตลาด quick commerce ทั่วโลก (2026) | >$155B | eMarketer |
แหล่งที่มา: Delivery Hero Investor Relations
2. ขนาดของแพลตฟอร์ม: ปริมาณของชำและสินค้าสะดวกซื้อของ DoorDash
DoorDash แสดงให้เห็นถึงการใช้ประโยชน์จากเครือข่ายไรเดอร์ที่มีอยู่เดิมเพื่อต่อยอดสู่บริการส่งของชำด่วน ในปีงบประมาณ 2025 บริษัทมียอด Marketplace GOV แตะ $102.0 พันล้านดอลลาร์ และคำสั่งซื้อ 3.2 พันล้านรายการ พร้อมรักษาอัตรากำไรสุทธิไว้ที่ 13.4% โปรแกรมสมาชิกทำหน้าที่เป็นกลไกหลัก โดยสมาชิก DashPass กว่า 22 ล้านรายสร้างคำสั่งซื้อสินค้าของชำในสหรัฐฯ ราว 75% ซึ่งช่วยเพิ่มความถี่ในการซื้อซ้ำและลดต้นทุนในการหาลูกค้าใหม่
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| DoorDash Marketplace GOV (FY 2025) | $102,0B | DoorDash Form 10-K |
| อัตราเติบโตของ DoorDash Marketplace GOV เมื่อเทียบรายปี | 27% | DoorDash Form 10-K |
| คำสั่งซื้อที่เสร็จสมบูรณ์ทั้งหมดของ DoorDash (2025) | 3,2B | DoorDash Form 10-K |
| อัตราเติบโตของปริมาณคำสั่งซื้อใน DoorDash | 23% | DoorDash Form 10-K |
| จำนวนสมาชิก DashPass ที่ใช้งานอยู่ | >22M | DoorDash Form 10-K |
| สัดส่วนคำสั่งซื้อของชำในสหรัฐฯ ที่มาจาก DashPass | ~75% | DoorDash Form 10-K |
แหล่งที่มา: DoorDash Investor Relations
3. เศรษฐศาสตร์ของการหยิบสินค้าด่วน: ตัวเลขมาร์เก็ตเพลสของ Instacart
Instacart ผสานการซื้อของชำรายสัปดาห์เข้ากับการส่งด่วน โดยเชื่อมต่อผู้บริโภคเข้ากับแบรนด์ค้าปลีกพันธมิตรกว่า 1,500 แบรนด์ ในปีงบประมาณ 2025 Instacart มียอดธุรกรรมรวม $37.22 พันล้านดอลลาร์ จาก 338.8 ล้านคำสั่งซื้อ (+15% ด้านปริมาณ) การปรับลดขั้นต่ำในการสั่งซื้อเหลือ $10 สำหรับสมาชิก Instacart+ ช่วยดึงดูดคำสั่งซื้อย่อยระหว่างสัปดาห์โดยไม่ลดทอนยอดซื้อใหญ่ สามารถอ่านแนวโน้มระบบการชำระเงินดิจิทัลได้ที่ สถิติการชำระเงินแบบไร้สัมผัส
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| Gross Transaction Value (GTV) ของ Instacart (FY 2025) | $37,22B | Instacart Form 10-K |
| อัตราการเติบโตรายปีของ GTV ใน Instacart | 11% | Instacart Form 10-K |
| จำนวนคำสั่งซื้อที่เสร็จสมบูรณ์ของ Instacart (2025) | 338,8M | Instacart Form 10-K |
| อัตราการเติบโตของปริมาณคำสั่งซื้อใน Instacart | 15% | Instacart Form 10-K |
| จำนวนสาขาร้านค้าปลีกที่เป็นพันธมิตรกับ Instacart | >85.000 | Instacart Form 10-K |
| สัดส่วนยอด GTV ที่มาจากสมาชิก Instacart+ | >50% | Instacart Form 10-K |
แหล่งที่มา: Instacart Investor Relations
4. การดำเนินงานไมโครฮับ: ความเร็วในการหยิบสินค้า ความหลากหลาย และความหนาแน่น
โครงสร้างทางกายภาพของ dark store แตกต่างจากซูเปอร์มาร์เก็ตทั่วไปอย่างสิ้นเชิง โดยมุ่งเน้นความเร็วในการหยิบและบรรจุหีบห่อเป็นสำคัญ ข้อมูลจาก Coresight Research ระบุว่า dark store คัดสรรสินค้าเพียง 2,000 ถึง 3,500 รายการ บนพื้นที่ 2,500 ถึง 4,500 ตารางฟุต ทำให้สามารถหยิบสินค้าเสร็จได้ใน 2 ถึง 4 นาที เทียบกับ 15 ถึง 20 นาทีในร้านค้าทั่วไป สามารถศึกษาระบบโลจิสติกส์การพยากรณ์และระบบอัตโนมัติเพิ่มเติมได้ที่ สถิติ AI ในห่วงโซ่อุปทาน
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| พื้นที่เฉลี่ยของ dark store ในเขตเมือง | 2.500–4.500 sq ft | Coresight Research |
| จำนวนรายการสินค้า SKU ในแต่ละไมโครฮับ | 2.000–3.500 | Coresight Research |
| เวลาในการหยิบสินค้าต่อคำสั่งซื้อใน dark store | 2–4 นาที | Coresight Research |
| เวลาในการหยิบสินค้าในซูเปอร์มาร์เก็ตทั่วไป | 15–20 นาที | Coresight Research |
| รัศมีการจัดส่งมาตรฐานของ dark store | 1,5–3,0 ไมล์ | Coresight Research |
| สัดส่วนต้นทุนการจัดส่งช่วงสุดท้ายในค่าใช้จ่ายการส่งสินค้า | 45%–53% | Coresight Research |
แหล่งที่มา: Coresight Research
5. พฤติกรรมผู้บริโภค: ขนาดตะกร้าสินค้าและกลุ่มประชากรศาสตร์
พฤติกรรมการซื้อของชำออนไลน์แบ่งออกอย่างชัดเจนระหว่างการซื้อตุนตามรอบปกติกับการซื้อเติมแบบเร่งด่วน ข้อมูลจาก eMarketer ระบุว่าผู้ซื้อของชำออนไลน์ในสหรัฐฯ จะเกิน 160 ล้านคนในปี 2026 โดย Gen Z และ Millennials คิดเป็น 68% ของผู้ใช้บริการส่งด่วนเป็นประจำ ในขณะที่ตะกร้าสินค้าแบบวางแผนมีมูลค่าเฉลี่ย $85 ถึง $110 แต่คำสั่งซื้อ quick commerce จะอยู่ที่ $22 ถึง $35 โดยเน้นผลิตภัณฑ์นม เครื่องดื่ม ขนมขบเคี้ยว และของใช้จำเป็น
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| ผู้ซื้อของชำออนไลน์ในสหรัฐฯ (คาดการณ์ปี 2026) | >160M | eMarketer |
| สัดส่วน Gen Z และ Millennials ในกลุ่มผู้ใช้บริการส่งด่วน | 68% | eMarketer |
| มูลค่าเฉลี่ยต่อคำสั่งซื้อใน quick commerce (AOV) | $22–$35 | eMarketer |
| มูลค่าเฉลี่ยต่อคำสั่งซื้อในซูเปอร์มาร์เก็ตออนไลน์แบบเดิม | $85–$110 | Coresight Research |
| สัดส่วนของอาหารสดและผลิตภัณฑ์นมใน Q-Commerce | 32% | eMarketer |
| ผู้บริโภคที่ให้ความสำคัญกับความเร็วมากกว่าราคาเมื่อซื้อด่วน | 62% | Coresight Research |
แหล่งที่มา: eMarketer
6. ความคุ้มทุนระดับหน่วย ประสิทธิภาพการจัดส่ง และจุดคุ้มทุน
การสร้างกำไรจากการดำเนินงานใน dark store จำเป็นต้องอาศัยผลผลิตของไรเดอร์ในระดับสูงและการสร้างรายได้เสริม โมเดลไมโครฮับต้องการให้ไรเดอร์จัดส่งได้ 2.5 ถึง 3.2 เที่ยวต่อชั่วโมงเพื่อคุ้มต้นทุนผันแปร เพื่อชดเชยค่าขนส่ง แพลตฟอร์มต่างๆ จึงเน้นการขายพื้นที่โฆษณาค้าปลีก (retail media) ซึ่งมีกำไรขั้นต้นสูงกว่า 70% สามารถติดตามแนวโน้มการขยายเครือข่ายโลจิสติกส์ระหว่างประเทศได้ที่ สถิติอีคอมเมิร์ซข้ามพรมแดน
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| จำนวนเที่ยวส่ง/ชั่วโมงต่อไรเดอร์เพื่อให้สาขาถึงจุดคุ้มทุน | 2,5–3,2 | Coresight Research |
| อัตรากำไรขั้นต้นของ retail media และโฆษณาในแอป | >70% | DoorDash Form 10-K |
| จำนวนประเทศที่มีบริการของ Delivery Hero ดำเนินการอยู่ | >70 | Delivery Hero IR |
| สัดส่วนยานพาหนะไมโคร (จักรยานไฟฟ้า/มอเตอร์ไซค์ไฟฟ้า) ในเมือง | >40% | Coresight Research |
| ความถี่ในการสั่งซื้อของสมาชิกเมื่อเทียบกับผู้ใช้ทั่วไป | >2,0x | Instacart Form 10-K |
| มูลค่าตลอดช่วงชีวิตของลูกค้า (LTV) DashPass เทียบกับทั่วไป | ~3,0x | DoorDash Form 10-K |
แหล่งที่มา: Delivery Hero Financial Reports
สรุปภาพรวม: ตัวเลขสำคัญของ Dark Store และ Quick Commerce
| ตัวชี้วัด | มูลค่า | แหล่งที่มา |
|---|---|---|
| คาดการณ์ขนาดตลาด quick commerce ทั่วโลก (2026) | >$155B | eMarketer |
| DoorDash Marketplace GOV (FY 2025) | $102,0B | DoorDash Form 10-K |
| คำสั่งซื้อที่เสร็จสมบูรณ์ทั้งหมดของ DoorDash (2025) | 3,2B | DoorDash Form 10-K |
| จำนวนสมาชิก DashPass ที่ใช้งานอยู่ | >22M | DoorDash Form 10-K |
| สัดส่วนคำสั่งซื้อของชำในสหรัฐฯ ที่มาจาก DashPass | ~75% | DoorDash Form 10-K |
| Gross Transaction Value ของ Instacart (FY 2025) | $37,22B | Instacart Form 10-K |
| จำนวนคำสั่งซื้อที่เสร็จสมบูรณ์ของ Instacart (2025) | 338,8M | Instacart Form 10-K |
| เครือข่ายร้านค้าปลีกพันธมิตรของ Instacart | >85.000 | Instacart Form 10-K |
| GMV ของ Quick Commerce ใน Delivery Hero (FY 2025) | €7,5B | Delivery Hero IR |
| คาดการณ์ GMV ด้าน Quick Commerce ของ Delivery Hero (2026) | ~€10,0B | Delivery Hero IR |
| จำนวนสาขา dark store Dmart ทั่วโลกของ Delivery Hero | ~800 | Delivery Hero IR |
| สัดส่วน Q-Commerce ในยอด GMV รวมของ Delivery Hero (Q1 2026) | 18% | Delivery Hero IR |
| พื้นที่เฉลี่ยของ dark store ในเขตเมือง | 2.500–4.500 sq ft | Coresight Research |
| จำนวนรายการสินค้า SKU ในไมโครฮับ | 2.000–3.500 | Coresight Research |
| เวลาในการหยิบสินค้าต่อคำสั่งซื้อใน dark store | 2–4 นาที | Coresight Research |
| สัดส่วนต้นทุนการจัดส่งช่วงสุดท้ายในค่าใช้จ่ายการส่งสินค้า | 45%–53% | Coresight Research |
| มูลค่าเฉลี่ยของตะกร้าสินค้าใน quick commerce | $22–$35 | eMarketer |
| จำนวนเที่ยวส่ง/ชั่วโมงต่อไรเดอร์เพื่อให้ถึงจุดคุ้มทุน | 2,5–3,2 | Coresight Research |
| สัดส่วน Gen Z และ Millennials ในการใช้บริการ | 68% | eMarketer |
ระเบียบวิธีวิจัยและแหล่งที่มา
- ตัวชี้วัดทางการเงิน ปริมาณคำสั่งซื้อ และจำนวนสมาชิก รวบรวมโดยตรงจากเอกสารที่รายงานต่อ ก.ล.ต. สหรัฐฯ (SEC) และรายงานนักลงทุนที่ผ่านการตรวจสอบแล้ว รวมถึงแบบฟอร์ม 10-K ของ DoorDash Investor Relations รายงานของ Instacart Investor Relations และข้อมูลผลประกอบการของ Delivery Hero Investor Relations
- ข้อมูลการดำเนินงานของคลังสินค้า ขนาดพื้นที่ไมโครฮับ ความเร็วในการหยิบสินค้า และเศรษฐศาสตร์ของไรเดอร์ อ้างอิงจากรายงานมาตรฐานอุตสาหกรรมโดย Coresight Research
- ข้อมูลประชากรศาสตร์ผู้บริโภค การเปิดรับการซื้อของชำออนไลน์ และรายละเอียดตะกร้าสินค้า รวบรวมจากการสำรวจตลาดโดย eMarketer
- Data watch: ผู้ประกอบการ quick commerce มีคำจำกัดความทางบัญชีสำหรับยอดขายที่แตกต่างกัน DoorDash ใช้ Marketplace Gross Order Volume (GOV) ขณะที่ Instacart ใช้ Gross Transaction Value (GTV) ซึ่งทั้งสองตัวชี้วัดรวมราคาสินค้า ค่าธรรมเนียมบริการ ภาษี และทิปของไรเดอร์ ส่วน Delivery Hero รายงานยอด Gross Merchandise Value (GMV) ในสกุลเงินยูโร ซึ่งสะท้อนมูลค่าสินค้าในตลาดยุโรปและตลาดเกิดใหม่ โมเดล dark store แท้จริง (เช่น Dmarts ของ Delivery Hero) จะเป็นเจ้าของคลังสินค้าในเมืองเอง ขณะที่โมเดลมาร์เก็ตเพลส (เช่น Instacart และ DoorDash Drive) จะใช้วิธีหยิบสินค้าจากซูเปอร์มาร์เก็ตพันธมิตร ทั้งนี้ ข้อมูลเวลาและรัศมีการส่งเป็นค่าเฉลี่ยในเขตมหานครที่มีความหนาแน่นสูง
- ปรับปรุงล่าสุด: 4 กันยายน 2026 เราอัปเดตรายงานสรุปนี้เป็นประจำทุกไตรมาส โดยการปรับปรุงครั้งใหญ่ครั้งถัดไปมีกำหนดการในไตรมาสที่ 4 ปี 2026